改革開放以來，中小企業(yè)在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)繁榮和緩解就業(yè)壓力等方面起了關(guān)鍵作用。但現(xiàn)階段，融資難已成為制約我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸。因此，研究我國(guó)中小企業(yè)融資途徑和解決融資難問題的方法，具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。
1 中小企業(yè)融資現(xiàn)狀
?。?）中小企業(yè)融資渠道過窄。中小企業(yè)在不同的發(fā)展階段應(yīng)有不同的渠道以獲得其所需資金，融資渠道的過分單一很難為企業(yè)提供保障。目前，銀行出于控制信貸風(fēng)險(xiǎn)的考慮，對(duì)中小企業(yè)申請(qǐng)貸款的條件要求更為嚴(yán)格；加上中小企業(yè)規(guī)模小、實(shí)力弱、信用等級(jí)偏低等原因，很難找到穩(wěn)定的融資渠道，造成擔(dān)保難、融資難的尷尬局面。
?。?）中小企業(yè)之間互相擔(dān)保，申請(qǐng)貸款，這給中小企業(yè)增加了很大風(fēng)險(xiǎn)。一旦一家公司因經(jīng)營(yíng)不善而蒙受損失，就會(huì)引發(fā)一系列的連鎖反應(yīng)，造成嚴(yán)重后果，規(guī)模小的中小企業(yè)根本沒有足夠?qū)嵙沓惺苓@樣的打擊。
?。?）缺乏政府必要的扶持。我國(guó)的稅收優(yōu)惠、財(cái)政補(bǔ)貼、貸款援助大多數(shù)都面向大企業(yè)，對(duì)中小企業(yè)缺乏必要的激勵(lì)機(jī)制，中小企業(yè)在借款時(shí)無法享受優(yōu)惠利率。由于銀行貸款手續(xù)繁瑣，審批時(shí)間過長(zhǎng)，許多中小企業(yè)不得不從民間融資，這些都加大了中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)負(fù)擔(dān)。
2 我國(guó)中小企業(yè)融資難的原因分析
?。?）中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大，銀行借貸風(fēng)險(xiǎn)高。我國(guó)的中小企業(yè)大多處于產(chǎn)業(yè)鏈下游，因此在經(jīng)濟(jì)一體化的今天面臨的競(jìng)爭(zhēng)日益激烈，風(fēng)險(xiǎn)不斷加大。大多數(shù)中小企業(yè)的行業(yè)壁壘都比較低、缺乏技術(shù)含量，對(duì)資金的要求也不高，這就使得中小企業(yè)在同類產(chǎn)品中存在著殘酷的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)。這種競(jìng)爭(zhēng)浪費(fèi)了巨大的資源，難以讓企業(yè)走上自主創(chuàng)新之路。
?。?）我國(guó)中小企業(yè)信用等級(jí)普遍低下。信用是一種資源，是企業(yè)的無形資產(chǎn)，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，信用已成為市場(chǎng)交易的基本準(zhǔn)則，而現(xiàn)在許多地區(qū)都沒有具體的規(guī)范中小企業(yè)信用的法律或法規(guī)，因此導(dǎo)致一些中小企業(yè)信用狀況不良、拖欠其他企業(yè)和銀行的賬款、偷稅漏稅、合同履約程度低、債務(wù)人逃廢債務(wù)、假冒偽劣產(chǎn)品充斥市場(chǎng)等。這些問題都影響著我國(guó)中小企業(yè)的信用等級(jí)，使得銀行惜貸。
?。?）中小企業(yè)財(cái)務(wù)信息可信度低。中小企業(yè)相對(duì)于管理比較規(guī)范的大企業(yè)來說，財(cái)務(wù)制度不健全、會(huì)計(jì)信息不真實(shí)，更有甚者存在兩本賬。由于中小企業(yè)的交易靈活，有些時(shí)候不需要發(fā)票及轉(zhuǎn)賬，因此賬務(wù)信息難以控制。中小企業(yè)大多為民營(yíng)家族式企業(yè)，這就使得會(huì)計(jì)信息造假在組織上得以保障，并且會(huì)計(jì)信息造假的成本非常之低，以至于很少有企業(yè)因此而受到政府部門的重罰。銀行的金融機(jī)構(gòu)在向中小企業(yè)提供信貸支持時(shí)，為了降低其信貸風(fēng)險(xiǎn)，往往要求中小企業(yè)進(jìn)行抵押貸款，這樣就限制了中小企業(yè)的發(fā)展。那些信譽(yù)良好、經(jīng)營(yíng)正規(guī)的中小企業(yè)也不能獲得與大企業(yè)一樣的待遇，融資遭遇瓶頸。
（4）中小企業(yè)的管理水平低下。中小企業(yè)一般都存在著任人唯親、家族式管理等現(xiàn)象，這樣的管理模式會(huì)導(dǎo)致企業(yè)溝通匱乏，領(lǐng)導(dǎo)者權(quán)利無限大，下屬的工作積極性差，對(duì)工作的認(rèn)同感不強(qiáng)。很多中小企業(yè)管理滯后，不利于中小企業(yè)管理水平的提高。
3 解決中小企業(yè)融資難的措施
?。?）國(guó)家要加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)的政策扶持力度，規(guī)范擔(dān)保機(jī)構(gòu)。國(guó)家要改善中小企業(yè)融資的環(huán)境，建立健全支持中小企業(yè)融資的法律法規(guī)，完善中小企業(yè)融資擔(dān)保體系的建設(shè)，建立適合中小企業(yè)特點(diǎn)的融資擔(dān)保體系。國(guó)家還要以政策性扶持中小企業(yè)融資擔(dān)保為主要目的，建立資本金補(bǔ)償機(jī)制，由政府出資參股部分擔(dān)保機(jī)構(gòu)，承擔(dān)政策性擔(dān)保業(yè)務(wù)，專為政府需要扶持的行業(yè)企業(yè)融資提供擔(dān)保服務(wù)，避免擔(dān)保機(jī)構(gòu)掛羊頭賣狗肉。
（2）企業(yè)需要提高自身素質(zhì)，建立良好的信用。中小企業(yè)規(guī)模小、風(fēng)險(xiǎn)高、平均壽命短，決定了其融資難。財(cái)務(wù)制度不健全、信息可靠性低，增加了銀行貸款的風(fēng)險(xiǎn)，尤其還有一些中小企業(yè)拖欠貸款，這也損害了中小企業(yè)的整體形象。因此，中小企業(yè)有必要完善自身建設(shè)，爭(zhēng)取更多的信貸支持。另外，在中小企業(yè)誠(chéng)信體系的建設(shè)中，不能一味強(qiáng)調(diào)銀行的作用，政府要調(diào)動(dòng)銀行、企業(yè)以及相關(guān)部門的積極性。
?。?）加快證券市場(chǎng)建設(shè)，拓寬直接融資渠道。目前，大多數(shù)中小企業(yè)都需要通過股份制改造，組建成各種股份制公司，并在此基礎(chǔ)上進(jìn)行規(guī)范化管理，改進(jìn)和完善其法人治理結(jié)構(gòu)。因此，政府需要降低企業(yè)上市的門檻，并積極推動(dòng)中小企業(yè)的股份制改造，既轉(zhuǎn)變機(jī)制，又發(fā)揮融資功能。
?。?）建立專門的中小金融機(jī)構(gòu)。在轉(zhuǎn)變國(guó)有商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)觀念和經(jīng)營(yíng)方式、強(qiáng)化其為中小企業(yè)服務(wù)功能的同時(shí)，建立和發(fā)展專門為中小企業(yè)服務(wù)的銀行，專門落實(shí)對(duì)中小企業(yè)的各種服務(wù)。專門化的中小銀行與中小企業(yè)實(shí)力相當(dāng)，并有政府的大力支持，可以專門從事對(duì)中小企業(yè)的融資活動(dòng)，通過互動(dòng)和長(zhǎng)期合作，提高融資質(zhì)量，促使中小銀行與中小企業(yè)獲得良好發(fā)展，緩解企業(yè)融資難的問題。
總之，在構(gòu)建社會(huì)主義和諧社會(huì)這個(gè)大背景下，解決中小企業(yè)融資問題刻不容緩。在建設(shè)有中國(guó)特色社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的道路上，中小企業(yè)作為一支必不可少的力量，為經(jīng)濟(jì)的發(fā)展做出了重要貢獻(xiàn)，因此加強(qiáng)中小企業(yè)的自身建設(shè)也是具有重要意義的。
